城投平台应付账款保理融资方案

一、产品定位

专为 AA+以上城投平台 及 工程总包单位 设计，以城投应付账款为底层资产，保理公司 代付工程款 至总包方，额度 1-5亿，期限 2-3年，年化成本 6%-7%（可总包贴息），总包可享 无追索权 保障，快速盘活***项目应收账款。

二、核心要素

三、准入标准

1. 区域白名单

硬性门槛：

• 一般公共预算收入 ＞30亿元（需财政报告）；

• 禁入区域：山东、云贵、东三省、西藏、内蒙、新疆、甘肃。

2. 主体资质

• 城投平台：✅ 评级≥AA+（需评级报告）✅ 不在隐债名单（财政部核查）✅ 安置房项目优先

• 总包单位：✅ 具备施工总承包一级资质✅ 与城投合作≥2个项目

四、交易结构图解

五、风控四重保障

1. 主体强筛选：

• AA+城投+财政30亿底线，排除高风险区域；

2. 资产穿透管理：

• 核查工程合同/验收单/结算审计报告，确保账款真实；

3. 双重还款来源：

• 城投统筹资金偿还 + 财政付款优先划付至监管账户；

4. 隐债风险隔离：

• 资金禁止用于土储/棚改，限定安置房/市政基建领域。

六、操作流程

Step 1：三方签约

• 城投、总包、保理签订《应付账款转让协议》Step 2：账款核查

• 提交工程合同+结算单+城投付款审批文件（10个工作日）Step 3：放款分账

• 保理公司放款至总包账户（城投确权后 T+3）

立即盘活城投应付账款！